Rynki azjatyckie podskakują po słabym CPI w USA; Optymistyczne wyniki sprzedaży detalicznej i produkcji przemysłowej w Chinach

Akcje chińskich spółek zajmujących się pojazdami elektrycznymi notowanych w Hongkongu skoczyły w godzinach popołudniowych.

Akcje BYD, Nio, Xpeng i Li Auto wzrosły w przedziale od 2,47% do 6,11%.

Rynki w Azji ogólnie wzrosły po optymistycznych danych makroekonomicznych z Chin. Słaby odczyt inflacji w Stanach Zjednoczonych także wzbudził nadzieje, że Rezerwa Federalna zbliża się do końca cyklu podwyżek stóp procentowych.

Xpeng ma opublikować wyniki za trzeci kwartał jeszcze dzisiaj, a analitycy spodziewają się, że firma produkująca samochody elektryczne wykaże przychody w wysokości 8,54 miliarda CNY (1,63 miliarda dolarów), zgodnie z szacunkami LSEG. Oczekuje się również, że odnotuje kwartalną stratę netto w wysokości 2,90 miliarda CNY.

W drugim kwartale firma odnotowała większą niż oczekiwano stratę oprócz przychodów w wysokości 5,06 miliarda CNY.

– Shreyashi Sanyal

Według danych Narodowego Biura Statystycznego produkcja przemysłowa i sprzedaż detaliczna w Chinach wzrosła w październiku szybciej niż oczekiwano.

Produkcja przemysłowa Indeks wzrósł w październiku o 4,6% rok do roku w porównaniu do 4,5% we wrześniu i był wyższy od oczekiwań analityków w ankiecie Reuters na poziomie 4,4%.

Sprzedaż detaliczna wzrosła w zeszłym miesiącu o 7,6% w porównaniu z rokiem ubiegłym, przekraczając oczekiwania wzrostu na poziomie 7% w ankiecie Reuters.

Pierwszy tydzień października był ostatnim ważnym świętem państwowym w roku w Chinach, znanym jako Złoty Tydzień. Oficjalne dane wykazały, że wydatki na turystykę krajową powróciły do ​​poziomu prawie z 2019 r., ale częściowo dzieje się tak dlatego, że w kraju przebywa więcej osób, ponieważ liczba wyjazdów wyjazdowych nie wróciła jeszcze w pełni do poziomu sprzed pandemii.

Chiński indeks CSI 300 wzrósł na początku sesji o 0,82%.

Przeczytaj całą historię tutaj.

– Shreyashi Sanyal, Evelyn Cheng

W tym roku w chińskiej gospodarce panował bałagan z powodu spadającego eksportu, spowolnienia wydatków konsumenckich i przedłużającego się kryzysu w sektorze nieruchomości, dlatego wielu analityków jest obecnie optymistycznie nastawionych do azjatyckiego giganta.

Chińskie akcje radzą sobie słabo – od początku roku notowania Hang Seng w Hongkongu spadły o prawie 14%, a indeks Shenzhen Composite Index spadł o 10%.

Wiele funduszy rynków wschodzących również zmniejszyło w tym roku swoje alokacje w Chinach o około 200 punktów bazowych i przeniosło swoją wagę na inne rynki, takie jak Tajwan, Indie, Korea Południowa, Brazylia i Meksyk, w oczekiwaniu na lepsze wyceny i wzrost.

Jednak analitycy dostrzegają obecnie możliwości na rynku chińskim i cytują sektory – i akcje – które przygotowują się na wzrost

Abonenci CNBC Pro mogą przeczytać więcej tutaj.

– Amala Balakrishner

Gdy zbliża się koniec roku, inwestorzy prawdopodobnie dokonają przeglądu swoich portfeli i zastanowią się, które akcje sprzedać, aby odzwierciedlić straty podatkowe.

Zbiór strat podatkowych to strategia polegająca na kompensowaniu podatku od zysków kapitałowych z akcji, których cena wzrosła, stratami z tytułu akcji nierentownych.

Aby pomóc inwestorom, Scotiabank zidentyfikował kilka spółek wchodzących w skład kanadyjskiego indeksu TSX Composite Index, których akcje odnotowały w tym roku znaczne spadki, a mimo to ich analitycy nadal oceniają je jako „zyskujące lepsze wyniki w sektorze”.

Abonenci CNBC Pro mogą przeczytać więcej tutaj.

-Ganesh Rao

Tymczasowe dane rządowe pokazały w środę, że japońska gospodarka skurczyła się w okresie od lipca do września po raz pierwszy od czterech kwartałów, w obliczu spowolnienia popytu światowego i wzrostu krajowej inflacji.

Przejściowy PKB W trzecim kwartale spadła o 2,1% w porównaniu do roku ubiegłego, jednocześnie odnotowując spadek o 0,5% w stosunku do kwartału poprzedniego.

Ekonomiści ankietowani przez Reuters spodziewali się, że trzecia co do wielkości gospodarka świata odnotuje roczny spadek o 0,6% i spadek o 0,1% kwartał do kwartału w kwartale lipiec-wrzesień.

Przeczytaj całą historię tutaj.

– Klemens Tan

Ceny ropy naftowej utrzymały się we wtorek na stabilnym poziomie, gdyż inwestorzy rozważali oznaki wskazujące, że napięcia na Bliskim Wschodzie mogą słabnąć w obliczu oczekiwań dotyczących rosnącego popytu na ropę naftową.

Kontrakty na ropę Brent na styczeń spadły o pięć centów, osiągając cenę 82,47 dolarów za baryłkę, podczas gdy kontrakty na ropę naftową US West Texas Intermediate na grudzień osiągnęły poziom 78,26 dolarów.

Pojawiły się pewne oznaki wskazujące, że napięcia na Bliskim Wschodzie mogą się zmniejszyć, gdy prezydent Joe Biden oświadczył, że wierzy w możliwość osiągnięcia porozumienia w sprawie uwolnienia zakładników przetrzymywanych przez Hamas. Obawy o możliwość rozprzestrzenienia się wojny między Izraelem a Hamasem doprowadziły w połowie października do wzrostu cen ropy naftowej.

Ceny ropy naftowej wzrosły wcześniej tego dnia po tym, jak Międzynarodowa Agencja Energetyczna podwyższyła prognozę popytu na ropę naftową, a spowolnienie inflacji w Stanach Zjednoczonych zwiększyło możliwość podniesienia stóp procentowych przez Rezerwę Federalną.

–Spencer Kimball

Inflacja spada w tym roku w niemal rekordowym tempie, ale potrzebny jest dalszy postęp, powiedział we wtorek prezes Fed w Chicago, Austin Goolsbee.

Ten rok może być najszybszym okresem ochłodzenia poza okresem wojny, przy pełnym zatrudnieniu, stwierdził w uwagach przygotowanych na wtorkowe wydarzenie Detroit Economic Club. Goolsbee jest pierwszym urzędnikiem Fed, który zareagował na wtorkowy raport o CPI, który w październiku nie zmienił się miesiąc do miesiąca.

Powiedział, że poprawa podaży i przyspieszenie produktywności doprowadziły do ​​spadku.

„Postęp trwa, chociaż wciąż mamy przed sobą długą drogę” – powiedział Goolsby. „W 2023 roku możemy zrównać się lub nawet przekroczyć roczną granicę niskiej inflacji CPI. Możemy to zrobić przy stopie bezrobocia, która nigdy nie przekroczy 4 proc.” – dodał.

Goolsbee powiedział, że Stany Zjednoczone mogą osiągnąć silny wzrost bez inflacji dzięki złagodzeniu szoków podażowych. Kluczem do dalszego ochłodzenia inflacji będą budownictwo mieszkaniowe, powiedział.

— Michelle Fox, Jeff Cox, Steve Lessman, Reuters

Gina Bulfin, prezes Bulfin Wealth Management Group, powiedziała, że ​​po wtorkowym porannym odczycie CPI rynek panuje świąteczny nastrój i pod koniec roku może nastąpić wzrost.

„Potrzebujemy kolejnych miesięcy ze słabymi danymi o inflacji, ale rynki akcji i obligacji dziś świętują” – powiedział Bulvin. „Jesteśmy dobrze przygotowani na spotkanie na koniec roku”.

Podobnie Greg Bassock, dyrektor generalny AXS Investments, nazwał te dane „wczesnym prezentem świątecznym” dla inwestorów, którzy nie są pewni, co Fed zrobi ze stopami procentowymi na pozostałą część 2023 r.

Bassok powiedział, że dane „zostały przyjęte z zadowoleniem zarówno przez Wall Street, jak i Main Street, ponieważ przejście Fed od polityki zaostrzonych stóp procentowych do polityki łatwej do stosowania narkotyków to po prostu prezent świąteczny, którego pożądają inwestorzy”.

„Chłodniejsze dane o CPI w październiku, w połączeniu ze spowolnieniem i odpornością gospodarki, dobrze wróżą miękkie lądowanie gospodarki, jednocześnie pozycjonując rok 2024 pod kątem niższych stóp procentowych i silnych perspektyw wzrostu na giełdach” – dodał.

-Alex Haring

Zdaniem Bryce’a Doty’ego, starszego menedżera portfela w Sit Fix Income Advisors, Fed potwierdził swoją pozycję w cyklu stóp procentowych po ostatnim odczycie CPI.

„Fed wydaje się mądry, aby skutecznie zakończyć cykl zacieśnienia polityki pieniężnej w obliczu dalszego spowolnienia inflacji” – stwierdził. „Dochodowości znacznie spadły, ponieważ ostatni inwestorzy nieprzekonani, że Fed już się skończył, prawdopodobnie skapitulują”.

-Alex Haring